Forex Nfd

Non-Deliverable Forward - NDF BREAKING DOWN Nicht lieferbare Forward - NDF NDFs werden üblicherweise off-shore ausgeführt, dh außerhalb des heimischen Marktes der illiquiden oder nicht gehandelten Währung, die abgesichert wird. Dies liegt daran, dass solche Transaktionen oft illegal sind, aber solche Vorschriften können nicht außerhalb eines Währungsmarktes erzwungen werden. Solche Verträge sind auch beliebt, wenn die Währungsschwankungen auf dem heimischen Markt von der Regierung oder Zentralbank begrenzt sind und nicht als Reflexion des wahren Wertes oder des erwarteten Wertes der Währung bei Fälligkeit betrachtet werden. Alle NDFs haben ein Fixierungsdatum und ein Abrechnungsdatum. Das Fixierungsdatum ist der Zeitpunkt, zu dem die Differenz zwischen dem geltenden Spotmarktkurs und dem vereinbarten Wechselkurs berechnet wird. Der Abrechnungstermin ist der Zeitpunkt, zu dem die Zahlung des Differenzbetrages an den Empfänger der Zahlung erfolgt. Die Abwicklung eines NDF ist der eines Termingeschäftsvertrages (FRA) näher als einem traditionellen Terminkontrakt. Währungen Die größten NDF-Märkte sind in der chinesischen remnimbi, indische Rupie, Südkoreaner gewonnen, neue Taiwan-Dollar und brasilianischen real sind dies Länder, die große Mengen an ausländischen Investitionen und Industrialisierung in den letzten Jahrzehnten erlebt haben, während in der finanziellen Liberalisierung. Das größte Segment des NDF-Handels findet in London statt, mit aktiven Märkten auch in Singapur und New York. Einige Länder, darunter Südkorea, haben zusätzlich zu einem aktiven NDF-Markt begrenzte, aber begrenzte Onshore-Terminmärkte. Das größte Segment des NDF-Handels erfolgt über den US-Dollar. Es gibt auch aktive Märkte, die den Euro, den japanischen Yen und in geringerem Maße das britische Pfund und den Schweizer Franken verwenden. Sonstige nicht lieferbare Märkte Neben dem NDF-Markt gibt es in vielen Ländern nicht lieferbare Options - und Zinssatzmärkte. Diese sind in Südkorea besonders schnell gewachsen, was einer der wirtschaftlich am stärksten entwickelten Märkte ist, um sich noch in der Finanzliberalisierung zu befinden. Wie sind NDFs (nicht lieferbare Forwards) preislich Der Preis für nicht lieferbare Terminkontrakte. Oder NDFs, basiert auf einer Zinssatzparitätsformel, die verwendet wird, um auf der Grundlage des Kassakurskurses und der Zinssätze für die beiden Währungen äquivalente Erträge über die Laufzeit des Kontrakts zu berechnen, wobei aber auch eine Reihe weiterer Faktoren den Preis beeinflussen können . Nicht lieferbare Forwards NDFs sind ein Devisenkontrakt, das am häufigsten verwendet wird, wenn eine der betreffenden Währungen nicht frei im Devisenmarkt gehandelt wird und somit als nicht lieferbar gilt. Sie werden am häufigsten von Unternehmen eingesetzt, die die Absicherung von Währungsrisiken bei Geschäften in Ländern tätigen wollen, deren Währung nicht frei gehandelt wird. NDFs sind in der Regel kurzfristige Verträge zwischen zwei Parteien, in denen die Differenz zwischen dem Kassakurs Wechselkurs am Vertrag Abrechnungsdatum und dem zuvor vereinbarten Wechselkurs zwischen den beiden Parteien für einen fiktiven Geldbetrag beigelegt wird. NDFs werden typischerweise in US-Dollar festgesetzt. Preise NFD-Verträge Die Zinssätze sind die häufigste primäre Determinante für die Preisgestaltung für NDFs. Die meisten NDFs werden gemäß einer Zinsparitätsformel bewertet. Diese Formel wird verwendet, um die äquivalenten Zinsrenditen für die beiden betreffenden Währungen über einen bestimmten Zeitrahmen in Bezug auf den Kassakurs zum Zeitpunkt des Beginns des NDF-Vertrags abzuschätzen. Weitere Faktoren, die bei der Ermittlung der NDF-Preise von Bedeutung sein können, umfassen Liquidität, Kontrahentenrisiko und Handelsströme zwischen den beiden betroffenen Ländern. Darüber hinaus können spekulative Positionen in einer Währung oder auf der anderen, onshore Zinsmärkte, und jede Differenz zwischen Onshore-und Offshore-Devisentermingeschäfte auch Auswirkungen auf die Preisgestaltung. NDF-Kurse können auch die Berücksichtigung von Zinsfaktoren umgehen und sich einfach auf den projizierten Devisenkassakurs des Vertragsabschlussdatums stützen. Erfahren Sie mehr über Kassa - und Terminkontrakte, wie Kassageschäfte und Terminkurse für Kassageschäfte und Terminkontrakte verwendet werden. Antwort lesen Verstehen Sie Devisentermingeschäfte beim Exportieren und lernen Sie den Zweck, einen Terminkontrakt und seine Vorteile zu nutzen. Antwort lesen Verstehen Sie den Unterschied zwischen einem Kassakurs und einer Forward Rate. Erfahren Sie, warum jemand einen Vertrag mit einem Spot. Lesen Antwort Grundsätzlich haben Termingeschäfte und Terminkontrakte dieselbe Funktion: Beide Arten von Verträgen erlauben es den Leuten zu kaufen oder zu verkaufen. Antwort lesen Entdecken Sie, warum der Anfangswert eines Terminkontraktes auf Null gesetzt ist, um die Finanzmathematik und die Austauschlogik zu lesen. Read Answer Erfahren Sie, wie Sie Kassageschäfte auf Terminkurse für Finanzgeschäfte konvertieren, die bis heute vereinbart wurden, aber noch nicht ausgeführt werden sollen. Das Online-Registrierungssystem (ORS) von NFAs ermöglicht es Firmen und Einzelpersonen, sich bei der CFTC zu registrieren und die NFA-Mitgliedschaft zu beantragen. ORS vereinfacht auch den Aktualisierungs - und Entnahmeprozess. Das NFA Dashboard, der Eingangsbereich zu ORS, fasst alle ausstehenden Anmeldevoraussetzungen zusammen. Bewerber und jetzige Registranten können sich hier anmelden. Futures Commission Merchants (FCMs) müssen bestimmte Finanzberichte bei NFA einreichen. NFA hat ein Feature in seinem BASIC-System entwickelt, das es der Öffentlichkeit ermöglicht, Finanzinformationen zu sehen. Verordnung. Neudefiniert.